Установил!
Помог второй рецепт:
http://docs.puppyrus.org/setups/usb-flash2НО: в нем есть небольшая ошибка.
Поясню:
загрузился при помощи Убунту 10.04 ЛайвДВД,
потом при помощи ГПартед отформатировал флешку в ФАТ32,
проверил еще раз там же флаг boot,
скопировал все содержимое образа дистрибутива Puppy на флешку,
сменил имя isolinux.cfg на syslinux.cfg.
сменил в этом файле pmedia=cd на pmedia=usbflash.
А вот теперь внимание: вместо рекомендуемого "sudo syslinux /dev/sdx" нужно было вводить в терминале "sudo syslinux /dev/sdx
1" (как это написано ниже про более "ручной" режим).
Без этой еденицы терминал выдавал ошибку типа "Неправильная ФАТ".
И вот теперь пишу этот пост, загрузившись с флешки.
Буду осваивать.